На главную Обратная связь Карта сайта
Аналитический Центр по ипотечному кредитованию
и секьюритизации

Высшая ипотечная лига: Предварительные итоги ипотечного года


Гордейко Сергей

руководитель Аналитического Центра, компания Русипотека

Декабрь – самый тяжелый месяц для статистики и аналитики. Выдавать ипотечные кредиты осталось всего несколько дней, а мы оперируем только данными за ноябрь. Тем не менее, итоги года очевидны и многие перспективные тенденции уже начали проявляться.


Главная тенденция года заключается в том, что ипотечное кредитование ведет себя как паровоз, которому не дали остановиться в прошлом году, поддержав программой субсидирования. Теперь же ипотечный паровоз разогнался и уже сам не собирается останавливаться. С долей 4-5 % от ВВВ это еще паровоз, а с долей 15-20 % уже локомотив. Движение и последующее преобразование ипотечного паровоза можно описать станциями и пейзажами за окном.

Станция первая. Общий итог 2016 года.

Объем ипотечных кредитов в 2016 году увеличится на 26,5 % - 28,5 % достигнет уровня 1,450-1,475 млрд рублей. Будет выдано 853 000 – 867 000 кредитов. Первая цифра диапазона равна майскому прогнозу Русипотеки, вторая определена исходя из текущих результатов.

Для справки на предыдущих станциях были такие информационные табло:

  • 2013 – 1,354 трлн руб.
  • 2014 – 1,764 трлн руб.
  • 2015 – 1,147 трлн руб.

Взгляд вперед. В 2017 году будет повторен результат рекордного 2014 года.

Станция вторая. Программа субсидирования.

На 1 декабря выдано по программе 862,699 млрд рублей, а в 2016 году 488,651 млрд рублей.

В 2016 году по программе выдавалось 37,5 % от всех ипотечных кредитов. Это средний результат за год, но для многих кредиторов и застройщиков  программа субсидирования имела существенно больший вес.

Текущие расходы на программу составили 11,3 млрд руб. Выделенных ранее бюджетных средств хватит на компенсационные выплаты по выданным кредитам. По программе было приобретено 24 млн кв. метров жилья, из которых 37 % оплачены средствами населения. В первую очередь, программа поддержала строительную отрасль. Положительный эффект получили также банки и заемщики.

Принципиальными особенностями конца программы являются следующее:

  • большинство кредиторов предлагает условия лучше нормативных 12 % годовых,
  • после уменьшения размера компенсации по вновь выдаваемым кредитам до уровня 0,5 пп, кредитование по программе не уменьшилось,
  • значительная группа ведущих банков объявила о готовности в 2017 году выполнить кредитные заявки по программе, принятые до 31 декабря, что равносильно продлению льготы за свой счет.

Взгляд вперед. В нынешнем виде программа сделала свое дело и не требует продления. При обсуждении любой подобной программы полезно честно ответить на вопрос, в чьих интересах она может осуществляться.

Станция третья. Ставки кредитования.

В усредненной ставке кредитования присутствует и ставка по собственным программам банка и ставка по программе субсидирования. Вклад собственных программ банков превышает 60 %. Последняя из официально измеренных ставок за октябрь месяц равна 12,44 % и вплотную приближается к ежемесячным ставкам 2014 года.

В последнем квартале ведущие кредиторы снижали ставки кредитования по всем программам. Упомянутый выше факт продления банками кредитования по программе субсидирования может сказаться положительно на среднюю ставку по выданным кредитам. К моменту отработки принятых заявок может произойти снижение ключевой ставки, которое также поддержит тенденцию уменьшения ставок.

Взгляд вперед. Вкупе со снижением ставок по кредитам на вторичную недвижимость можно предположить дальнейшее уменьшение ставок предложения по конкретным кредитным продуктам и средней ставки по выданным кредитам.

Станция четвертая. Ипотечные кредиторы.

Первое. Адаптация коммерческих банков.

Банки четко отработали окно возможностей, когда большинство других кредитных продуктов либо экономически, либо регулятивно продвигались тяжело. В течение года кроме наращивания объемов происходило интенсивное внедрение различных сервисов.

Второе. Развитие розничного бизнеса АИЖК

АО АИЖК в течение года продолжало комплексную деятельность по увеличению доступности жилья. А вот в розничном направлении произошел определенный разворот. Судя по всему, в деятельности АО АИЖК розничное направление рассматривается в качестве дополнительного вклада в увеличение доступности ипотечных кредитов и создание условий для секьюритизации банками своих ипотечных портфелей.

В 2016 году были реализованы кардинальные изменения в организации деятельности, в том числе:

  • оптимизация функции обслуживания и передача ее банку ВТБ24;
  • ревизия партнерской сети и значительная активизация ее работы;
  • отлажено комбинированное формирование кредитного портфеля через выкуп закладных и выдачу займов по агентской схеме;
  • развитие продуктовой линейки и предложение рыночных условий кредитования;
  • ежемесячное увеличение объема кредитования.

В итоге АО АИЖК к концу года достигло ежемесячного уровня около 2 млрд рублей, что позволит по итогам года существенно улучшить прошлогодний результат 13,2 млрд руб. и выйти на уровень 20 млрд рублей. С точки зрения конкуренции это результат на уровне 11-12-го места в Высшей ипотечной лиге.

Отмеченное обстоятельство требует учета розничного направления АИЖК в качестве постоянного внеконкурсного участника Высшей ипотечной лиги.

Взгляд вперед. Ипотечный рынок будет развиваться, но меньшим числом кредиторов. Не все выдержат трудный путь.

Посмотрев со станций вперед, можно представить какие пейзажи встретятся на пути ипотечного паровоза.

Главный ландшафтный мотив – риски сменяются возможностями и наоборот.

Первый пейзаж. Финтех и диджитализация, как отражение борьбы полезного с бесполезным.

Одной фразой пейзаж можно представить так: смешанный лес из гонки затрат, оптимизации процессов, новых возможностей, развращения потребителя бесплатным и всепоглощающим on-line, приучения к самостоятельности.

Второй пейзаж. Конкуренция за каждым поворотом.

Новые и/или реорганизованные участники, старые кредиторы с единственным уверенно растущим продуктом, небанковские займодавцы – все они будут рваться в бой.

Третий пейзаж. За холмом дистанционная ипотека.

В короткий срок будет реализован полный цикл: идентификация, одобрение, сделка, обслуживание. С этим справятся не все и не сразу. Успеха добьются  кредиторы, умеющие развиваться  самостоятельно и  использовать государственные ресурсы.

Четвёртый пейзаж года. Непрямая дорога.

Здесь не менее разнообразные заросли, а в них: поддержка ипотечного кредитования (истинные цели), жилищная политика (последовательность), новостройки (ценообразование и объем), вторичная недвижимость (ожидания и потребности), экономический рост (надежда).

Пятый пейзаж года. На горизонте с биноклем.

Там мы видим  рост возможностей для ИЦБ и надежду, что рефинансирование будет быстрым, дешевым и обеспеченным спросом. Заемщикам уже было обещано снижение процентной ставки на 0,7-1,5  процентных пункта. Есть даже названия этого пейзажа: Фабрика Ипотечных ценных бумаг АИЖК, однотраншевые ИЦБ. Вот-вот мы увидим первые реализации нового продукта и возможно  бинокль не понадобится. Чуть-чуть терпения.

Главный пейзаж этого и следующих годов.

Образно можно представить так: рельсы тянутся вниз, а ипотечный паровоз карабкается в гору, а за ней следующая и не одна. Итак, по рельсам вниз идут инфляция, процентные ставки, маржа, а вот за доходностью ипотечного бизнеса надо карабкаться вверх, где она достижима только при больших объемах.

Краски, кисточки и способы раскраски пейзажей обсудим в следующем году.

 Ипотечное табло Высшей ипотечной лиги 2016 года

Табло составлено по итогам 11 месяцев и, несмотря на его предварительный характер можно не сомневаться в указанном распределении мест.

В общий рейтинг в соответствии с Правилами Высшей ипотечной лиги включены кредиторы, достигшие 1 % доли рынка с допустимым округлением (табл.1).

 Таблица 1. Конкурсная таблица Высшей ипотечной лиги

Место

БАНК

Выдача за 11 месяцев в млн руб.

Рыночная доля в %

1

Сбербанк

636 358

48,95

2

ВТБ24

253 449

19,50

3

Россельхозбанк

57 960

4,46

4

Газпромбанк

41 839

3,22

5

Банк ДельтаКредит

39 057

3,00

6

ВТБ Банк Москвы

36 300

2,79

7

Райффайзенбанк

31 384

2,41

8

Абсолют Банк

18 413

1,42

9

Банк Возрождение

16 623

1,28

10

Банк Санкт-Петербург

15 711

1,21

11

Связь-Банк

14 185

1,09

12

Транскапиталбанк

12 503

0,96

 Все дополнительные номинации можно представить единым табло (табл.2).

 Табл. 2. Единое табло дополнительных номинаций

Частные ипотечные кредиторы (российские банки)

Частные ипотечные кредиторы («иностранные» банки)

Прирост рыночной доли

1. Абсолют Банк

2. Банк Возрождение

3. Банк Санкт-Петербург

4. Транскапиталбанк

5. Банк АК БАРС

1. Банк ДельтаКредит

2. Райффайзенбанк

1. ВТБ24 – 2,21%,

2. Райффайзенбанк- 1,81 %.

3. РСХБ – 1,17 %,

  
Вместо заключения

На пути ипотечного паровоза ожидаются станции по следующему расписанию (табл. 3).

Таблица 3. Расписание ипотечного паровоза

Год

Станция

Рост

Годовая выдача, трлн руб.

2017

Заторможенный рост

15 %

1,75

2018

Дадим стране угля, а небу копоти

20 %

2,05

2019

Меняем ипотечный паровоз на локомотив развития экономики

20 %

2,45

2020

А теперь поехали (скоро будет 25 % рост)

20 %

2,95

 

О прогнозах развития ипотечного рынка можно узнать на Третьем Российском ипотечном конгрессе 9 февраля 2017 года.

 

Приложение. Результаты ТОП-20 ипотечных банков в привычном виде

 

БАНК

Объем выданных ипотечных кредитов на 01.12.2016, млн руб.

Количество выданных ипотечных кредитов на 01.12.2016, шт.

Количество выданных ипотечных кредитов за ноябрь, шт.

Объем выданных ипотечных кредитов за ноябрь, млн руб.

Доля 11 месяцев в %

1

Сбербанк

636 358

420 410

42 980

66 193

48,95

2

ВТБ24

253 449

132 689

14 469

27 932

19,50

3

Россельхозбанк

57 960

36 775

3 194

5 334

4,46

4

Газпромбанк

41 839

18 314

1 998

4 738

3,22

5

Банк ДельтаКредит

39 057

14 891

1 541

3 857

3,00

6

ВТБ Банк Москвы

36 300

17 186

1 879

3 985

2,79

7

Райффайзенбанк

31 384

10 752

1 466

4 215

2,41

8

Абсолют Банк

18 413

9 163

1 077

2 273

1,42

9

Банк Возрождение

16 623

6 531

662

1 876

1,28

10

Банк Санкт-Петербург

15 711

8 548

805

1 556

1,21

11

Связь-Банк

14 185

7 599

413

783

1,09

12

Транскапиталбанк

12 503

5 313

366

917

0,96

13

Банк АК БАРС

10 459

6 897

729

1 138

0,80

14

Банк  ФК Открытие

9 131

3 607

217

509

0,70

15

Московский кредитный банк

7 800

1 629

145

514

0,60

16

Банк Центр-Инвест

8 200

4 981

497

883

0,63

17

Промсвязьбанк

8 289

3 511

461

1 123

0,64

18

Банк Жилфинанс

4 973

3 045

236

293

0,38

19

Запсибкомбанк

4 800

2 688

246

462

0,37

20

Банк Глобэкс

5 077

2 244

297

666

0,39

 

РУСИПОТЕКА, 05.01.2017
 

Цифровая ипотека
Мы в соцсетях
Ссылки
 Наверх